Ethnic networks, information, and international trade : revisiting the evidence

Felbermayr, Gabriel; Jung, Benjamin; Toubal, Farid

Eingang zum Volltext

Felbermayr, Gabriel ; Jung, Benjamin ; Toubal, Farid

Ethnic networks, information, and international trade : revisiting the evidence

Bitte beziehen Sie sich beim Zitieren dieses Dokumentes immer auf folgende
URN: urn:nbn:de:bsz:100-opus-3482
URL: http://opus.uni-hohenheim.de/volltexte/2009/348/

pdf-Format:

Dokument 1.pdf (1.790 KB)

Dokument in Google Scholar suchen:

Social Media:

Export:

Abrufstatistik:

SWD-Schlagwörter:

Welthandel , Migration , Netzwerk

Freie Schlagwörter (Englisch):

Gravity model , international trade , network effects , international migration

Institut:

Institut für Volkswirtschaftslehre (bis 2010)

DDC-Sachgruppe:

Wirtschaft

Dokumentart:

ResearchPaper

Schriftenreihe:

Hohenheimer Diskussionsbeiträge

Bandnummer:

306

Sprache:

Englisch

Erstellungsjahr:

2009

Publikationsdatum:

23.03.2009

Lizenz:

Veröffentlichungsvertrag mit der Universitätsbibliothek Hohenheim ohne Print-on-Demand

Kurzfassung auf Englisch:

Influential empirical work by Rauch and Trindade (REStat, 2002) finds that Chinese ethnic networks of the magnitude observed in Southeast Asia increase bilateral trade by at least 60%. We argue that this estimate is upward biased due to omitted variable bias. Moreover, it is partly related to a preference effect rather than to enforcement and/or the availability of information. Applying a theory-based gravity model to ethnicity data for 1980 and 1990, and focusing on pure network effects, we find that the Chinese network leads to a more modest amount of trade creation of about 15%. Using new data on bilateral stocks of migrants from the World Bank for the year of 2000, we extend the analysis to all potential ethnic networks. We find, i.a., evidence for a Polish, a Turkish, a Mexican, or an Indian network. While confirming the existence of a Chinese network, its trade creating potential is dwarfed by other ethnic networks.